Eksempler på finansiel analyse for virksomheder

Nøgletal er en indikator for sundhed for enhver virksomhed. De kan virke esoteriske, men til långivere og investorer fortæller de den sande historie om et virksomheds økonomiske styrke og evne til at vende en økonomisk storm. Der er enkle målinger som gæld til værdige og komplekse indikatorer som fordringer omsætningsdage eller gældsdage. Jo mere indtjening et selskab genererer, jo mere relevante bliver de sofistikerede forhold. I deres enkleste form anvendes forholdet til at balancere et aktiv mod en anden eller sammenligne aktiver og passiver. De er matematiske udtryk som: $ 4.000 i egenkapitalkontoen sammenlignet med $ 2.000 i samlede gældsrenter giver et 2: 1 gældsværdiforbrug. Evaluering af specifikke forhold er vanskelig at definere, fordi hver industri har sine egne egenskaber.

Pengestrømsdækning

Den mest grundlæggende af forholdene er en måling af pengestrømme eller gælds dækning. Långivere bruger dette forhold til at måle selskabets evne til at betale sine gæld. I beregningen beregnes en virksomheds nettoresultat. Dette tal antages derefter at være det beløb, der er til rådighed for at tilbagebetale gælden. Den standard, som de fleste banker bruger til driftskapital, er $ 1, 20 i overskud for hver $ 1 i gældsbetalinger.

Nuværende forhold

Likviditet er en betegnelse, der bruges til at beskrive virksomhedens evne til at hæve kontanter i en kort periode, normalt 30 dage. Likviditetsforholdet måler virksomhedens likvide aktiver mod den korte gæld i et forsøg på at se om de er i balance eller hvis virksomheden er overbelastet med kortfristet gæld. Høje kreditkortbalancer mod lav beholdning og kontanter i banken vil være et rødt flag. Højere forhold er en positiv indikator.

Quick Ratio

En anden strengere foranstaltning om et selskabs evne til at opfylde sine kortsigtede forpligtelser er hurtighedsforholdet. Dette beregnes ved hjælp af omsætningsaktiver og kortfristede forpligtelser. Forskellen er, at beholdningen, der indgår i det aktuelle forhold, udelukkes fra hurtigforholdet. Beholdningen er udelukket, fordi den muligvis skal sælges med tab eller stejl rabat for at realisere penge i en nødsituation, derfor er dens værdi ikke pålidelig.

Gearing

Udnyttelse refererer til den effektive anvendelse af aktiver til at generere forretninger. Et stærkt selskab er i stand til at låne penge til at bruge som arbejdskapital og dermed øge sin forretning. Måling af, hvor mange penge en virksomhed har lånt, er gældsværdien. Långivere og investorer bruger dette til at måle sandsynligheden for, at et selskab vil være i stand til at styre sin gældsbelastning og effektiviteten af ​​ledelsen i at bruge aktiverne til at opbygge virksomheden. En af de fælles gearingsforhold fordeler den samlede gæld af de samlede aktiver.

Ansøgning

Nøgletal er grupperet efter den type information, de giver analytikeren. De brede grupperinger måler likviditet eller virksomhedens evne til at generere kontanter. De måler rentabilitet og virksomhedens aktiviteter som f.eks. Konjunkturcyklussen for at bestemme effektiv anvendelse af aktiver. De måler gearing for at teste virksomhedens evne til at vokse. Endelig måler de resultater, der anvendes af aktionærer som indtjening pr. Aktie, bogført værdi og prisindtjeningsgrad.